BİST100 – 9.700-9.750 bandı destek bölgesi olarak takip edilecek
Haftanın ikinci işlem gününü yatay negatif tamamlayan BİST-100 endeksi için yeni günde 9.700-9.750 bandı destek bölgesi konumunu sürdürüyor. Bu bölgenin aşağı yönlü geçilmesi halinde 9,500 ve 9.200 destek seviyeleri olarak izlenebilir. Olası yukarı yönlü hareketlerde ise 9.825, 9.900 ve 10.050 direnç seviyeleri olarak çalışabilir.
BİST Banka
BİST Bankacılık endeksi için ilk destek FİBO 61,8 düzeltmesi olan 14.375 seviyesi.
Direnç: 14.655 – 14.865 – 15.000
Destek: 14.375 – 14.100– 14.000
VİOP30 Yakın Vade
VİOP30 Yakın Vade FİBO 50 düzeltmesindeki 11.235 desteğine yakın.
Direnç: 11.375 – 11.550 – 11.610
Destek: 11.235 – 11.000 – 10.850
Gün İçi Akış
BIST-100: 9.715,86 (-0,18%) US$2,800mn işlem hacmi ile (3 aylık ortalamaya göre %4). Temmuz 12, 2026 vade gösterge: +40,01% (-1bps). Bugün sabah USD/TRY: 35,5047/35,5147
İsrail ve Hamas arasında ateşkes anlaşmasına yaklaşıldığı bildiriliyor. Bugün açıklanacak ABD CPI verilerine dikkatler çevrilmiş durumda (beklenti: aylık +0,4%, yıllık %2,9). Dikkat çeken bir diğer husus ise: DXY ve 10YUST rallisine rağmen TL’nin USD karşısında sağlam duruşunu koruması. Mavi
AB, Rusya'ya karşı yeni bir yaptırım paketini tartışıyor, alüminyum ve LNG ithalatı kısıtlamalarını içeriyor... AB, Rusya'ya karşı yeni bir yaptırım paketi üzerinde çalışıyor. Rus alüminyumuna kademeli yasaklar ve potansiyel olarak sıvılaştırılmış doğal gaz (LNG) ithalatının aşamalı olarak sonlandırılması konusunda zaman çizelgeleri ve uygulama detayları tartışılıyor. Ayrıca, bazı Rus bankalarının SWIFT’ten çıkarılması da gündemde. İhracat kontrolleri, askeri amaçları destekleyebilecek ürünlere yönelik genişletilen kısıtlamalar da içeriyor. Rusya'nın gölge tanker filosu ile petrol taşımacılığına yönelik deniz yolları kısıtlamalarının uygulanması da düşünülüyor. LNG ithalatı yasaklamalarının, boru hattı gazı yaptırımlarına göre daha uygulanabilir olduğu düşünülüyor; çünkü boru hattı gazına bağımlı olan bazı ana ülkeler (örneğin Macaristan ve Slovakya) bu önlemlere karşı çıkıyor. Büyük LNG ithalatçıları (İspanya, Belçika ve Fransa gibi) kısıtlamalara destek vermesi bekleniyor. (Bloomberg)
Yabancı yatırımcılar, Aralık ayında net US$7mn tutarında Türk hisse senedi aldı... Borsa İstanbul tarafından yayımlanan verilere göre, yabancı yatırımcılar Aralık 2024’te net US$7mn değerinde Türk hisse senedi aldı. Bu, yıl başından itibaren net çıkışı US$2,6bn'a getirdi. 2023 yılında net çıkış US$0,7bn, 2022'de US$4,5bn, 2021'de US$1,6bn, 2020'de US$4,6bn, 2019'da US$0,6bn ve 2018'de US$2,0bn olarak gerçekleşmişti. 2024 Aralık ayında en büyük alımlar şu hisselerde görüldü: 1) THYAO +US$77mn, 2) AKBNK +US$68mn, 3) YKBNK +US$54mn, 4) ASELS +US$32mn, 5) TCELL +US$30mn. En büyük çıkışlar ise şu hisselerde oldu: 1) KCHOL -US$106mn, 2) EREGL -US$45mn, 3) PGSUS -US$28mn, 4) GARAN -US$28mn, 5) TURSG -US$20mn. (BIST, Tera Yatırım)
Hazır giyim ithalatı, 11A24’te yüksek üretim maliyetleri, sınırlı döviz kuru artışı ve enflasyon farklılıkları nedeniyle %15 arttı… Türk hazır giyim sektörü, yüksek üretim maliyetleri, sınırlı döviz kuru artışı ve enflasyon farklılıkları nedeniyle ithalatın arttığı bir dönemden geçiyor. 2024 yılı itibariyle 11A24’te ithalat %15 artarak 4 milyar doların üzerine çıkmış durumda ve 2025’te 5 milyar dolara ulaşması bekleniyor. Ancak ihracatlar %6,9 azalarak 17,9 milyar dolara geriledi. Başlıca sebepler arasında i) yerel üretim maliyetlerinin yüksekliği nedeniyle Türk markalarının yurtdışına yönelmesi, ii) güçlü TL’nin ithalatı daha uygun hale getirmesi sayılabilir. En büyük ithalat kaynakları arasında Çin (733 milyon dolar), Mısır (beş yılda %168 büyüme), Bangladeş ve İspanya yer alıyor. Yerli markalar, yerel üretimi azaltarak, uluslararası pazarlara kıyasla rekabet zorlukları ve yüksek maliyetleri öne sürüyor. Gümrük vergilerinin artırılması gibi koruyucu önlemler, ithalat artışını engellemekte yetersiz kaldı. (Ekonomim)
Türkiye Varlık Fonu, 2025 Mart ayında EUR790mn'luk sendikasyon kredisini yenileyecek… Bloomberg, kredinin 2023 yılındaki versiyonunun aksine, Türkiye Hazinesi tarafından garanti edilmediğini bildiriyor. (Bloomberg)
Otomotiv Sektörü: Vergi muafiyetleri düzenlemelerinde küçük bir değişiklik Resmi Gazete’de yayımlandı. Nötr. Engelli vatandaşlar için yeni araç alımlarında sağlanan vergi muafiyetlerine yapılan son düzenlemenin ardından, hükümet, bu araçların "toplam maliyetin %40'ı kadar yerli katkı oranı"na sahip olmasını şart koşan bir değişiklik yayımladı; bu oran önce %20 idi. Bu düzenleme ayrıca, bu araçların 5 yıl sonra satılabileceğini ancak ilk satın alma tarihinden sonraki 10 yıl boyunca tekrar muafiyetten yararlanamayacaklarını belirtiyor. Engelli vergisi muafiyetiyle alınan araçlar, 2024 yılında yeni araç satışlarının %15-20’sine ulaşmış durumda. (Tera Yatırım, Resmi Gazete)
ŞİRKET HABERLERİ
Efes’in 4Ç hacmi yıllık %8 artarak, bira büyümesi %9 oldu. 2025 için yönelim verilmedi, Rusya belirsizliği nedeniyle. Sınırlı olumlu. Efes, içecek sektörü (CCI) 4Ç ticaret güncellemesinde %7 büyüme açıklamışken, bira hacimlerinin yıllık %9 arttığını ve bunun büyük ölçüde uluslararası bira segmentinin (yıllık %11 büyüme) katkısıyla gerçekleştiğini belirtti. Türkiye’de bira büyümesi ise %1 artarak iyileşti. Efes, 2025 yılı için herhangi bir öngörüde bulunmadı, bu da Rusya ortaklığına dair belirsizlikten kaynaklanıyor olabilir. (Tera Yatırım)
Mavi
Mavi
Pegasus
Not: 2024 yılı sonunda ASK büyümesinin %12 ile %14 arasında olacağı tahmin edilmişti, ancak ASK'nin yıllık %15 artışı bu beklentiyi aşmıştır.
Her türlü soru ve öneriniz için [email protected] mail adresinden bize ulaşabilirsiniz.
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
Burada yer alan bilgiler halka açık kaynaklardan veya Tera Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından güvenilir addedilen diğer kaynaklardan derlenmiştir. Tera Yatırım Menkul Değerler A.Ş.’nin söz konusu bilgi ve görüşlerde meydana gelebilecek değişikliklerden yatırımcıları haberdar etme yükümlülüğü bulunmamaktadır. Tera Yatırım Menkul Değerler A.Ş. bu bilgilerin veya bu bilgilere dayalı olarak yapılan tahmin, çıkarım veya görüşlerin doğruluğu, tamlığı veya uygunluğuna ilişkin açık veya zımni hiçbir beyan veya taahhütte bulunmamaktadır. Burada yer alan hiçbir bilgi Tera Yatırım Menkul Değerler A.Ş. veya başka bir şirket tarafından veya onlar adına her hangi bir kimseye, her hangi bir menkul kıymetin alınması veya satılması yönünde her hangi bir icap veya davet teşkil etmez. Bu rapor onu hazırlayan analistlerin raporda bahsedilen menkul kıymetlere ve şirketlere ilişkin kişisel görüşlerini içermektedir. Yatırımcılar burada bahsedilen şirketlerin menkul kıymetlerine ilişkin her hangi bir yatırım kararını, kendi özel yatırım amaçları ve mali durumlarını göz önünde bulundurarak, o şirket tarafından onaylanmış izahnameyi, sirküleri, kendi araştırmalarını ve bağımsız danışmanlarından aldıkları tavsiyeleri temel alarak yapmalıdır. Tera Yatırım Menkul Değerler A.Ş., herhangi bir tarafın uğrayacağı doğrudan/dolaylı, maddi/manevi zararlar da dahil olmak üzere ancak bunlarla sınırlı kalmaksızın, hiçbir sorumluluk veya yükümlülük kabul etmez.